TXT e-solutions ha chiuso l'accordo definitivo per acquisire il
100% di Maple Lake, societa' specializzata in Fashion Retail
Planning, che sta crescendo rapidamente in Canada, USA, UK e
Australia. L'accordo preliminare firmato il 19 luglio 2012 e' stato
finalizzato e perfezionato oggi, a valle di tutte le attivita'
propedeutiche previste e concordate.
Il corrispettivo totale dell'acquisizione (10,7 mln euro) e'
stato pagato in parte oggi per cassa (9,5 mln) utilizzando
liquidita' disponibile; per la restante parte (1,2 mln) sara'
pagato con 238.854 azioni Txt di nuova emissione, previa
approvazione dell'assemblea degli azionisti prevista entro il 2012.
Le azioni saranno soggette a un vincolo di lock-up fino al
31/12/2013. Il corrispettivo sara' aggiustato in funzione della
posizione finanziaria e del capitale circolante alla data del
closing.
Inoltre un earn-out del valore massimo di 3,2 mln potra' essere
pagato per cassa, a condizione che siano raggiunti prestabiliti
obiettivi di crescita e profittabilita' dalle sinergie di
integrazione fra Maple Lake e Txt nel 2013 e 2014.
Con questa acquisizione Txt avra' una presenza diretta in Nord America, dove ha gia' numerosi primari clienti, aprira' in Australia e si rafforzera' in Europa, divenendo il piu' importante fornitore globale di software innovativo di Integrated Retail Planning per i settori del fashion, lusso e retail.
Maple Lake apportera' a Txt circa 50 nuovi, grandi clienti
retail. Dopo l'acquisizione Txt avra' piu' di 400 clienti Fashion
Retail, con oltre 100.000 punti e canali di vendita nel mondo.
L'acquisizione di Maple Lake estendera' la presenza geografica di
Txt e triplichera' il mercato potenziale per Txt Perform, fino a
circa 1500 grandi retailer in Nord America, Europa e Australia.
Dal punto di vista del prodotto, l'acquisizione permettera' di
unire le tecnologie di avanguardia e le grandi competenze nei
processi retail di Txt e di Maple Lake. I prodotti Txt saranno
migliorati fin dal primo giorno; i clienti di entrambe le societa'
verranno supportati con continuita' e a tutti verranno offerte
funzionalita' estese di Integrated Retail Planning. Tutti i
prodotti di Maple Lake continueranno ad essere commercialmente
disponibili e mantenuti, e verranno rapidamente fatti evolvere
sulla piattaforma Txt.
Txt si attende, da questa acquisizione, un aumento significativo
di ricavi e di marginalita', a partire dal quarto trimestre 2012
quando i ricavi e i profitti di Maple Lake verranno consolidati in
Txt. I risultati preliminari consolidati di Maple Lake per l'anno
fiscale finito il 30 giugno 2012 riportano ricavi di 7,2 mln,
Ebitda di 1,8 mln (24% dei ricavi), utile netto di 1,2 mln e zero
debito.
Tutto il personale di Maple Lake verra' mantenuto in Txt; dopo
l'acquisizione il management di Maple Lake avra' responsabilita'
accresciute e di lungo periodo in Txt.
Alvise Braga Illa, Presidente del gruppo Txt, ha dichiarato che
"l'acquisizione di Maple Lake, che negli scorsi 3 anni e' cresciuta
con un Cagr del 23%, dara' immediatamente a Txt una forte presenza
nel Nord America e in Australia, oltre a rafforzarci in Europa.
Questa acquisizione e la nostra capacita' di innovazione, mostrano
come Txt possa espandersi geograficamente e tecnologicamente e
crescere anche nell'attuale difficile contesto. Dopo questa
acquisizione, Txt avra' una posizione finanziaria netta positiva di
oltre 6 mln. Come presidente e azionista sono molto
soddisfatto".
com/alb alberto.chimenti@mfdowjones.it